Balance de Situación Consolidado Estado de Resultados Consolidado

Al 30 de setiembre 2013 / 2014 Al 30 de setiembre 2013 / 2014

2014 2013 2014 2013
Activo: Ventas netas $ 39.000.000,00 $ 31.000.000,00
Activo circulante: Costo de ventas $ 29.000.000,00 $ 22.500.000,00
Efectivo $ 90.000,00 $ 390.000,00 Utilidad Bruta $ 10.000.000,00 $ 8.500.000,00
Efectos y cuentas por cobrar, neto $ 11.000.000,00 $ 9.000.000,00 Gastos de operación
Inventarios, neto $ 8.700.000,00 $ 9.400.000,00 Ventas y servicios $ 2.000.000,00 $ 1.800.000,00
Gastos pagados por anticipado $ 110.000,00 $ 60.000,00 Promoción y Publicidad $ 980.000,00 $ 1.100.000,00
Total activo circulante $ 19.900.000,00 $ 18.850.000,00 Gastos generales y administrativos $ 3.300.000,00 $ 2.800.000,00
Efectos y cuentas por cobrar a largo plazo $ 60.000,00 Total de gastos de operación $ 6.280.000,00 $ 5.700.000,00
Inmuebles, maquinaria y equipo, neto $ 7.000.000,00 $ 9.000.000,00 UTILIDAD EN OPERACIÓN $ 3.720.000,00 $ 2.800.000,00
Impuesto sobre la renta diferido $ 80.000,00 $ 130.000,00 Otros Gastos (ingresos):
Derecho de marca, neto $ 1.900.000,00 $ 1.700.000,00 Intereses sobre bonos y deudas $ 1.200.000,00 $ 700.000,00
Inmuebles disponibles para la venta $ 1.700.000,00 $ - Diferencial cambiario sobre deudas $ 450.000,00 $ 780.000,00
Activos Fijos $ 10.680.000,00 $ 10.890.000,00 Diferencial cambiario cuentas comerciales $ -530.000,00 $ -330.000,00
Otros activos $ 120.000,00 $ 290.000,00 Amortización del derecho de marca $ - $ 105.000,00
Activo total $ 30.700.000,00 $ 30.030.000,00 Miscelaneos,neto $ -90.000,00 $ 3.700,00
Pasivo y Patrimonio Total Otros gastos, neto $ 1.030.000,00 $ 1.258.700,00
Pasivo circulante: UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 2.690.000,00 $ 1.541.300,00
Préstamos bancarios $ 5.100.000,00 $ 6.500.000,00 Impuesto sobre la renta:
Otras obligaciones financieras $ 500.000,00 $ 800.000,00 Corriente $ 450.000,00 $ 300.000,00
Bonos por pagar $ 2.350.000,00 Diferido $ -35.000,00 $ 200.000,00
Porción circulante de la deuda de L.P. $ 1.500.000,00 $ 1.000.000,00 Total Gastos sobre la renta $ 415.000,00 $ 500.000,00
Cuentas por pagar $ 4.900.000,00 $ 3.600.000,00 UTILIDAD NETA $ 2.275.000,00 $ 1.041.300,00
Gastos acumulados y otras cuentas por pagar $ 1.500.000,00 $ 790.000,00
Provisiones $ 440.000,00 $ 470.000,00
Total pasivo circulante $ 13.940.000,00 $ 15.510.000,00
Deuda a largo plazo, excluyendo la porción circulante $ 500.000,00 $ 2.500.000,00
Bonos por pagar $ 4.090.000,00
Impuestos sobre la renta diferido $ 250.000,00 $ 500.000,00
Pasivo a largo plazo $ 4.840.000,00 $ 3.000.000,00
Total Pasivo $ 18.780.000,00 $ 18.510.000,00
Patrimonio:
Acciones comunes emitidas y autorizadas $ 9.460.000,00 $ 2.330.000,00
Acciones comunes tesorería $ -20.000,00 $ -50.000,00
Acciones comunes en circulación $ 9.500.000,00 $ 2.300.000,00
Capital adicionado pagado $ 2.000.000,00
Superávit por revaluación de activos $ 600.000,00 $ 600.000,00
Reserva legal $ 600.000,00 $ 400.000,00
Utilidades no distribuidas: $ 1.200.000,00 $ 6.200.000,00
Ajuste por traducción Est.Fin. Entidades extra $ 80.000,00 $ 40.000,00
Total Patrimonio $ 11.920.000,00 $ 11.520.000,00
Total Pasivo y Patrimonio $ 30.700.000,00 $ 30.030.000,00
 AÑO 2014 AÑO 2013
INDICADOR FORMULA ANALISIS
VALORES TOTAL VALORES TOTAL
Rotación de Cuentas Ventas netas a credito $ 11.700.000,00 $ 9.300.000,00
1,06 1,03 Las cuentas por cobrar rotaron en el 2013 1,03 veces y en el 2014 1,06 veces
por Cobrar Cuentas por cobrar $ 11.000.000,00 $ 9.000.000,00
Periodo promedio de 360 $ 360,00 $ 361,00
338,46 349,35 La empresa en el 2013 cobro en promedio a 349,35 dias y en el 2014 a 338,46
cobro Rotacion de CXC $ 1,06 $ 1,03
Costo mercaderia vendida $ 29.000.000,00 $ 22.500.000,00
Rotación inventario 3,33 2,39 El Inventario realizo rotacion en el 2013 fue 2,39 veces y en el 2014 fue de 3,33 veces
Inventario $ 8.700.000,00 $ 9.400.000,00
Rotación de cuentas Compras a credito $ - $ - No se evidenciaron compras a credito en los años 2013 y 2014 ( no hay especificacion
0,00 0,00
por pagar Cuentas por pagar $ 4.900.000,00 $ 3.600.000,00 del porcentaje al cual se realizaron las compras a credito.
Activo Cte $ 19.900.000,00 $ 18.850.000,00 Por cada $1 que la empresa debe a corto plazo, tubo $1,22 para
Razón corriente 1,43 1,22
Pasivo Cte $ 13.940.000,00 $ 15.510.000,00 responder en el 2013 y en el 2014 aumento a 1,43,
Rentabilidad NETA del Ventas $ 39.000.000,00 $ 31.000.000,00 La capacidad de los Activos de generar UN es de 1,03% en el 2013 y para el año 2014
1,27 1,03
activo Activo total $ 30.700.000,00 $ 30.030.000,00 fue de 1,27%
Utilidad neta $ 2.275.000,00 $ 1.041.300,00 Por cada $1 que vende la empresa genera un $0,03 en Utilidades Netas para el 2013 y
Rentabilidad NETA 0,06 0,03
Ventas $ 39.000.000,00 $ 31.000.000,00 para 2014 fue de $0,06
Ventas Netas $ 39.000.000,00 $ 31.000.000,00 Por cada $1 en las ventas para el año 2013 quedan $1,38 y para el 2014 $1,34 en
Margen bruto 1,34 1,38
Costo ventas $ 29.000.000,00 $ 22.500.000,00 Utilidades brutas
Endeudamiento Pasivo total $ 18.780.000,00 $ 18.510.000,00 La empresa está apalancada financieramente para el año 2013 en un 62% y para el 2014
61% 62%
Externo Activo total $ 30.700.000,00 $ 30.030.000,00 disminuyo al 61% por terceros externos a la organización (Pasivos)
Patrimonio $ 11.920.000,00 $ 11.520.000,00 La empresa está apalancada financieramente para el 2013 en un 38% por recursos
Endeudamiento Interno 39% 38%
Activo total $ 30.700.000,00 $ 30.030.000,00 internos y para el 2014 en un 39% (activos)
Endeudamiento Pasivo financiero $ 5.600.000,00 $ 7.300.000,00 La empresa tiene un 24% de los activos financiados con creditos para el 2013 y para el
18% 24%
Financiero Activo total $ 30.700.000,00 $ 30.030.000,00 2014 disminuto al 18%