CASO PRACTICO NIA 701

ENUNCIADO
GRUPO EL SABER es un grupo de empresas que cotiza en bolsa con diversas líneas de actividad,
entre las que se destacan:

-Inmobiliaria.
-Agricultura.
-Petrolera.
-Automoción.
-Juegos de azar.

La entidad cabecera es EL SABER, S.A. con residencia fiscal en Madrid.

 Procedimientos preliminares las áreas de ingresos, coste de

ventas, gastos de personal e inmovilizado. Se efectuará análisis del
control interno y pruebas de control en diciembre de 20X0.

 Arqueo de las cajas: 31 de diciembre de 20X0.

 Inventario físico: 31 de diciembre de 20X0 o en la fecha más próxima,

con un intervalo no superior a 5 días.

 Selección y envío de confirmaciones de terceros. Finales de enero

de 20X1.

 Pruebas finales de auditoría (control y cumplimiento) y verificación

de estados financieros. Primera quincena de marzo de 20X1.
 La materialidad de los estados financieros en su conjunto es de 100.000 u.m.
La materialidad de ejecución de trabajo es de 60.000 u.m.
(NIA-ES 320)

Desarrollo de la auditoría -

La auditoría se desarrolla en tres etapas fundamentales, de acuerdo con las

NIA-ES:

1) Valoración de los riesgos.

2) Respuesta a los riesgos valorados (pruebas de control y pruebas
sustantivas).
3) Emisión del informe de auditoría.

En la etapa de valoración de riesgos, la entidad ha determinado que existen

diversos riesgos de incorrección material (RIM) de carácter significativo, en
relación con dos parámetros fundamentales:

-probabilidad de ocurrencia;
-magnitud del impacto en las cuentas anuales.

Recordemos que:

RIM = RI x RC
RI: riesgo inherente (dos tipos: de fraude y de negocio)
RC: riesgo de control

A continuación vamos a analizar cada uno de los posibles riesgos significativos

detectados en la etapa de valoración de riesgos:

a) Estimaciones sobre rentabilidad futura.

2
En el balance de situación del Grupo nos encontramos con los siguientes
elementos:

-Activos por impuestos diferidos por 1.000.000 u.m.,

-Fondo de comercio por 5.000.000 u.m.
-Otros activos intangibles por 200.000 u.m.

La contabilización de dichos activos está basada en la rentabilidad futura del

Grupo.

Además, durante el año, se ha registrado un deterioro del fondo de comercio

por 500.000 u.m., provenientes del segmento agrícola, como consecuencia de
una reestructuración dentro del Grupo, de forma que se han visto afectados los
beneficios futuros. La memoria de las cuentas anuales consolidadas recogen
con detalle los juicios y estimaciones relacionados con estas partidas.

Los juicios clave hechos por la dirección incluyen la estimación futura de

ganancias fiscales, el crecimiento a largo plazo y las tasas de descuento. La
sensibilidad de estos juicios clave y su efecto sobre el valor en libros del valor
del fondo de comercio se ha puesto de manifiesto en la Nota 10 de las cuentas
anuales consolidadas y las bases de los activos por impuestos diferidos se ha
reflejado en la Nota 15 de las cuentas anuales consolidadas.

b) Presiones para cumplir con los presupuestos -

Durante los últimos dos años, en relación con la rama de automoción del
Grupo, se han publicado en su página web una serie de revisiones de
estimaciones de ingresos y beneficios, con una tendencia general decreciente
en ambas magnitudes, lo que ha propiciado que se hayan producido
decrecimientos significativos asociados en el precio de las acciones del Grupo.
En definitiva, las perspectivas del negocio parecen más que pesimistas en
estos momentos.

3
En este sentido, el consejo de administración ha dado instrucciones claras a la
Dirección y a los altos ejecutivos financieros en más de una ocasión para evitar
considerar la presión para cumplir con los presupuestos en la preparación de
los resultados financieros, así como administrar y estar pendientes de cómo
dicha presión podría afectar al personal del Grupo en un sentido más amplio.

Pese a ello, la continua presión y los incentivos para que la Dirección cumpla
con los últimos presupuestos aumenta, sin lugar a dudas, el riesgo inherente de
manipulación de los estados financieros del Grupo. Además, los resultados son
sensibles a estimaciones y juicios significativos, particularmente en lo que se
refiere a los ingresos y costes asociados con los contratos a largo plazo, y hay
una amplia gama de resultados aceptables de los mismos que podrían dar
lugar a diferentes niveles de beneficios e ingresos.

c) Empresa en funcionamiento –

El Grupo, en sus cuentas anuales consolidadas, manifiesta expresamente que

hay pérdidas consolidadas durante dos ejercicios consecutivos y fondo de
maniobra negativo únicamente en el ejercicio actual, de la siguiente forma:

“A 31 de diciembre de 20X0, el Grupo manifiesta pérdidas consolidadas

significativas por 125.000 u.m. (97.000 u.m. de pérdidas en 20X0-1), si bien los
miembros del consejo de administración de la sociedad dominante manifiestan
que las pérdidas son consecuencia de una venta extraordinaria de activos no
corrientes y dos años de crisis consecutivos. Por su parte, el fondo de
maniobra es por primera vez negativo en 20X0 por importe de 22.000 u.m., que
es achacable a una situación de inmovilización de tesorería en una imposición
a plazo fijo en el largo plazo.

4
Bajo la consideración de los administradores de la sociedad dominante,
actualmente no existe riesgo alguno de cobrar los activos y liquidar los pasivos
en el curso normal de los negocios, de modo que no se han tomado ninguna
medida especial a respecto, dadas las condiciones normales del negocio de la
entidad”.

d) Inversiones en países con sanciones económicas -

El Grupo tiene una participación del 22% en PETROLOK, una empresa rusa, si
bien dicho país ha sido afectado desde hace unos años por sanciones de los
Estados Unidos y de la Unión Europea y se plantea la posibilidad que el
gobierno ruso, en algún momento, pudiera nacionalizar los activos de dicha
empresa o bien intentar tomar el control total de las operaciones de la misma.

Los auditores de PETROLOK son una firma de auditoría rusa, que ha prestado
toda la colaboración posible con el equipo del encargo de auditoría del Grupo.

CUESTIONES A RESOLVER:

1) ¿De qué modo se pueden comunicar las responsabilidades del

auditor en relación con los estados financieros?

5
 En el contrato de auditoría es un lugar ideal para comunicar las
responsabilidades del auditor en los estados financieros. Así se expresa
en la NIA-ES 210 y también en el párrafo A9 de la NIA-ES 260
(Revisada), donde se menciona que las responsabilidades a menudo se
incluyen en la carta de encargo u otra forma adecuada de acuerdo
escrito en el que se registran los términos del encargo.

2) ¿Deben las KAM/AMRA modificar el contrato de auditoría?

Efectivamente, la NIA-ES 210 que se refiere a la carta de encargo, no ha

sido modificada en España, aunque sí lo ha hecho en los denominados
conforming amendments emitidos por la IFAC para todas aquellas normas
que han sido modificadas a raíz del nuevo informe de auditoría pero sus
modificaciones son menores.

Una de las normas con conforming amendments es precisamente la NIA

210, en cuyo párrafo A23 se indica que forma parte del contenido de la
carta de encargo:

“El requerimiento de que el auditor comunique las cuestiones clave de la

auditoría en el informe de auditoría, de conformidad con la NIA 701”.

El apartado A9 de la NIA-ES 260 (Revisada) indica que en la carta de

encargo deben comunicarse cuestiones tales como la responsabilidad que
tiene el auditor de comunicar las KAM en el informe de auditoría.

En definitiva, los nuevos contratos de auditoría deben reflejar el

requerimiento de comunicar las KAM y, para los existentes, sería necesario
adjuntar una adenda donde se hagan mención a esta circunstancia.

3) ¿Deben ser comunicadas las KAM/AMRA, de alguna forma, al inicio

de la auditoría, a los responsables de gobierno de la entidad?

6
Efectivamente, las “posibles candidatas” a KAM/AMRA deben ser comunicadas
a los responsables del gobierno de la entidad en el momento que se
comunique al principio de la auditoría el “alcance y momento de realización de
la auditoría planificados” de acuerdo con el apartado 15 de la NIA-ES 260
(Revisada). En este sentido, el auditor comunicará a los responsables del
gobierno de la entidad una descripción general de la planificación del alcance y
del momento de realización de la auditoría. Por lo tanto, no tiene obligación de
dar un detalle exhaustivo del trabajo y las pruebas a realizar.

Dicha comunicación es de tipo general e incluye la comunicación de los riesgos

significativos identificados por el auditor. Además, de acuerdo con el apartado
A60 de la NIA-ES 701, el auditor podría comunicar unos puntos de vista
preliminares sobre las KAM/AMRA al discutir el alcance y momento de
realización planificados de la auditoría, lo que ayudará a reducir las dificultades
prácticas que conlleva mantener la comunicación recíproca con los
responsables del gobierno de la entidad.

Por lo tanto, y a modo de ejemplo, mostramos un ejemplo de dicha

comunicación:

ALCANCE Y MOMENTO DE REALIZACIÓN PLANIFICADOS DE LA

AUDITORÍA DEL GRUPO EL SABER, S.A. Y SOCIEDADES
DEPENDIENTES
10 de noviembre de 20X0
Estimado don José Luis L.,

7
presidente del Consejo de Administración:
Tras los primeros contactos verbales establecidos con Uds., y una vez
firmada por ambas partes la carta de encargo de la auditoría, a continuación
le detallamos nuestro plan de trabajo, en cuanto a la extensión y el momento
para realizar las pruebas:
-Procedimientos preliminares las áreas de ingresos, coste de ventas,
gastos de personal e inmovilizado. Se efectuará análisis del control
interno y pruebas de control en diciembre de 20X0.

-Arqueo de las cajas: 31 de diciembre de 20X0.

-Inventario físico: 31 de diciembre de 20X0 o en la fecha más próxima,

con un intervalo no superior a 5 días.

-Selección y envío de confirmaciones de terceros. Finales de enero de

20X1.
- Pruebas finales de auditoría (control y cumplimiento) y verificación
de estados financieros. Primera quincena de marzo de 20X1.

Riesgos significativos y cuestiones clave de la auditoría

En base la revisión de los papeles de trabajo de los auditores anteriores, y

tras una evaluación preliminar de los estados financieros interinos, en esta
fase de la auditoría estimamos que hay determinadas cuestiones que
pueden propiciar riesgos de incorrección material, incluidos los debidos a
fraude, y que probablemente van a centrar gran parte de nuestro esfuerzo y
juicio profesional. Dichas cuestiones son:

-Estimaciones sobre la rentabilidad futura.

-Presiones para cumplir con los presupuestos.
-Riesgos regulatorios y legales relacionados con el segmento del juego.
-Valor contable de los terrenos y obras en curso.

8
 -Derechos de acceso sobre tecnologías de la información.

Una vez confirmados los hallazgos de auditoría al respecto, dicha cuestiones

podrían figurar en el informe de auditoría, si son consideradas de la mayor
significatividad por nuestra parte.

Esta planificación podría sufrir modificaciones en función de la evaluación y

confirmación del riesgo de las áreas de auditoría y en función de la
colaboración obtenida por parte de Uds. En tal caso, procederíamos a una
nueva comunicación al respecto.

A la espera de sus noticias, le saluda cordialmente,

OLIVIA N.

Socia del encargo – AUDITORES INTERESTELARES

4) ¿En qué momento procede la comunicación de los riesgos

significativos?

Precisamente, en la etapa de comunicación de “alcance y momento de

realización”, la comunicación de los riesgos significativos identificados por el
auditor ayuda a los responsables del gobierno de la entidad a comprender esas
cuestiones y el motivo por el que requieren una consideración de auditoría
especial, como hemos podido ver en el punto anterior (NIA-ES 260 (Revisada),
apartados A12 y A13).

9
 5) Proceder a redactar las KAM/AMRA, suponiendo que los siete
riesgos significativos analizados han sido considerados como
tales, procurando que su estructura sea aproximadamente la
siguiente: descripción del riesgo, respuesta al riesgo valorado y
conclusión.

La diferencia fundamental entre las KAM y las AMRA es que las KAM se exigen
para auditorías de entidades de interés público y las AMRA para el resto de
auditorías (es decir, la gran mayoría). Por lo tanto, aunque la forma de redactar
en el informe de auditoría y la exigencia es semejante, el trabajo a realizar por
el auditor en KAM y AMRA es diferente (es más amplio para las KAM, como es
lógico).

Muy muy importante:

Como dice el apartado 9 de la NIA-ES 701, el auditor determinará, entre las
cuestiones comunicadas a los responsables del gobierno de la entidad
aquellas que hayan requerido atención significativa del auditor al realizar la
auditoría. Para su determinación, el auditor tendrá en cuenta lo siguiente:
(a) Las áreas de mayor riesgo valorado de incorrección material, o los
riesgos significativos identificados de conformidad con la NIA 315
(Revisada). Esta son las únicas cuestiones a considerar para las AMRA
y también se consideran para KAM.
(b) Los juicios significativos del auditor en relación con las áreas de los
estados financieros que han requerido juicios significativos de la
dirección, incluyendo las estimaciones contables para las que se ha
identificado un grado elevado de incertidumbre en la estimación. Estas
cuestiones se consideran para KAM.
(c) El efecto en la auditoría de hechos o transacciones significativos
que han tenido lugar durante el periodo. Estas cuestiones se
consideran para KAM.

Lo aclara el ICAC en una de las notas expuestas en la NIA-ES 701:

10
En el caso de auditoría de entidades no consideradas de interés público
únicamente será obligatorio tener en cuenta a los efectos de este apartado las
circunstancias referidas en el apartado 9.a), y los apartados concordantes
correspondientes. No obstante, las circunstancias incluidas en las letras b) y c)
de dicho apartado 9 podrán tenerse en cuenta voluntariamente, en cuyo caso
los requerimientos de la NIA deberán aplicarse en su totalidad.

Después de estas notas introductorias, y dado que se trata de una entidad de

interés público (es un grupo que cotiza en bolsa), vamos a redactar las KAM.

Estimaciones sobre rentabilidad futura1

El riesgo -

En el balance de situación del Grupo nos encontramos con los siguientes

elementos: activos por impuestos diferidos por 1.000.000 u.m., fondo de
comercio por comercio por 5.000.000 u.m., y otros activos intangibles por
200.000 u.m. La contabilización de dichos activos está basada en la
rentabilidad futura del Grupo.

Además, durante el año, se ha registrado un deterioro del fondo de comercio

por 500.000 u.m., provenientes del segmento agrícola, como consecuencia de
una reestructuración dentro del Grupo, de forma que se han visto afectados los
beneficios futuros. Las cuentas anuales recogen con detalle los juicios y
estimaciones relacionados con estas partidas.

La estimación de la rentabilidad futura requiere la aplicación de importantes

juicio por la dirección teniendo en cuenta las incertidumbres que existen en los
mercados en los que opera el Grupo y los cambios que se esperan en un futuro
1
Adaptado de informe de auditoría de cuentas anuales consolidadas de Royal Bank of Scotland (2015).

11
previsible como consecuencia de una cambiante regulación, de la cual la
delimitación es lo más significativo.

Los juicios clave hechos por la dirección incluyen la estimación futura de

ganancias fiscales, el crecimiento a largo plazo y las tasas de descuento. La
sensibilidad de estos juicios clave y su efecto sobre el valor en libros del valor
del fondo de comercio se ha puesto de manifiesto en la Nota 10 de las cuentas
anuales consolidadas y las bases de los activos por impuestos diferidos se ha
reflejado en la Nota 15 de las cuentas anuales consolidadas.

Respuesta al riesgo por parte del auditor -

Hemos comprobado el diseño y la efectividad operativa de los controles clave

sobre la preparación y examen de los presupuestos y previsiones del Grupo.

Para cada unidad generadora de efectivo con importes materiales de fondo de

comercio, hemos efectuado una evaluación crítica de las previsiones de flujo de
efectivo y la idoneidad de los otros supuestos clave utilizados, incluyendo las
tasas de crecimiento y tasas de descuento.

Con el apoyo de nuestros expertos en fiscalidad, hemos evaluado críticamente

la estimación de las ganancias fiscales futuras utilizadas para calcular el nivel
de los activos por impuestos diferidos reconocidos en el balance de situación,
considerando los últimos cambios en legislación fiscal en España.

Hemos comparado los supuestos de la Dirección acerca de las tasas de

crecimiento y las tasas de descuento con el promedio del sector, con aquellos
utilizados por organizaciones afines y otras mediciones económicas, teniendo
en cuenta hipótesis sobre alternativas razonables.

12
Finalmente, hemos comprobado las previsiones de ganancias del Grupo,
comparando las previsiones con la experiencia pasada, y evaluado si la
previsión es un reflejo de los planes comprometidos del Grupo.

Conclusión –

En función del trabajo realizado, consideramos razonables las estimaciones

sobre la rentabilidad futura y las revelaciones en la memoria se corresponden
con lo requerido en el marco de información financiera.

Presiones para cumplir con los presupuestos 2

El riesgo -

Durante los últimos dos años, en relación con la rama de automoción del Grupo
ha publicado una serie de revisiones de estimaciones de ingresos y beneficios,
con una tendencia general decreciente en los resultados y beneficios y se han
producido decrecimientos significativos asociados en el precio de las acciones
del Grupo.

El Consejo de Administración dio instrucciones claras a la Dirección y a los

altos ejecutivos financieros en varias ocasiones con objeto de evadir la presión
para cumplir con los presupuestos en la preparación de las cuentas anuales
consolidadas, así como gestionar cómo esta presión podría afectar al personal
del Grupo en sentido más amplio.

No obstante, la continua presión y los incentivos para que la Dirección cumpla

con las últimos presupuestos aumenta el riesgo inherente de manipulación de
los estados financieros del Grupo. Los resultados financieros son sensibles a
estimaciones y juicios significativos, particularmente en lo que se refiere a los

2
Adaptado del informe de auditoría de las cuentas anuales de Rolls Royce Holdings PLC (2015).

13
ingresos y costes asociados con los contratos a largo plazo, y hay una amplia
gama de resultados aceptables de los mismos que podrían dar lugar a
diferentes niveles de beneficios e ingresos.

La importancia del riesgo ha aumentado marginalmente debido a las revisiones

de los presupuestos emitidas durante el año, al continuo deterioro de las
perspectivas de negocio a corto plazo y a la incidencia de elementos
individualmente significativos que afectan al beneficio.

Respuesta al riesgo -

Hemos extendido nuestras investigaciones para evaluar si los juicios y

estimaciones mostraban sesgos inconscientes o si la dirección había tomado
acciones sistemáticas para manipular los resultados reportados.

Hemos comparado los resultados con los pronósticos las variaciones con un
mayor nivel de detalle basándonos en nuestra comprensión de los factores que
afectan el desempeño del negocio, habiendo sido corroborados con datos
externos cuando ha sido posible.

Finalmente, hemos aplicado un mayor nivel de escepticismo a lo largo de la

auditoría aumentando la participación del personal del equipo senior de
auditoría, prestando especial atención a los procedimientos de auditoría
diseñados para evaluar si los ingresos y los costes han sido reconocidos en el
período contable correcto, así como si el análisis de segmentos ha sido
adecuadamente preparado.

Conclusión -

14
Nuestras pruebas no identificaron manipulación de los resultados.
Consideramos que el grado de prudencia/optimismo adoptado en las
estimaciones es en general equilibrado.

Empresa en funcionamiento

El riesgo -

En la Nota 2 de la memoria consolidada se indica que a 31 de diciembre de

20X0, el Grupo manifiesta pérdidas consolidadas significativas por 125.000
u.m. (97.000 u.m. de pérdidas en 20X0-1). Los miembros del consejo de
administración de la sociedad dominante indican que las pérdidas son
consecuencia de una venta extraordinaria de activos no corrientes y dos años
de crisis consecutivos. Por su parte, el fondo de maniobra es por primera vez
negativo en 20X0 por importe de 22.000 u.m., que es achacable a una
situación de inmovilización de tesorería en una imposición a plazo fijo en el
largo plazo. No obstante, dado el empeoramiento económico y financiero de la
entidad, cabe poner en alerta la situación. Por lo tanto, el principal riesgo es
que exista una incertidumbre material sobre empresa en funcionamiento pero la
entidad no lo haya mitigado adecuadamente.

Respuesta al riesgo -

Para responder adecuadamente al riesgo arriba descrito, se han efectuado las

siguientes pruebas: solicitud de la valoración sobre empresa en funcionamiento

15
a la dirección, evaluación de los planes de la dirección y de la bondad en la
estimación de los flujos de efectivo futuros (en relación con la bondad de los
datos usados y las hipótesis), así como la obtención de manifestaciones
escritas a la dirección sobre los planes de actuación futuros y su viabilidad.

Conclusión-

Tras la realización de dichas pruebas, consideramos que la información sobre

los hechos y condiciones de empresa en funcionamiento, y sus factores
mitigantes, no manifiestan una incertidumbre y hallan adecuadamente
representados en la memoria, habiendo concluido de forma satisfactoria
nuestro examen.

Inversiones en países con sanciones económicas 3

El riesgo -

Los acontecimientos geopolíticos (tales como sanciones adicionales) pueden

presentar cambios que podrían disminuir la capacidad del grupo de ejercer una
influencia significativa, a través de una disminución en la participación en las
decisiones de política financiera y operativa de la entidad participada
PETROLOK.

Respuesta del riesgo -

Para el segmento operativo de PETROLOK, el equipo principal del encargo

realizó los siguientes procedimientos de auditoría.

-Evaluamos el impacto de las sanciones impuestas por los Estados Unidos y la

UE para determinar el efecto sobre la capacidad del grupo de ejercer influencia
significativa sobre PETROLOK. Hicimos esto a través de la discusión con el
equipo legal del grupo y observando la interacción entre el Grupo y
PETROLOK. Verificamos si la persona designada por el Grupo en el consejo

3
Adaptado del informe de auditoría de las cuentas anuales consolidadas de BP PLC (2015).

16
de administración de PETROLOK ha demostrado influencia significativa según
los criterios de las NIIF-UE.

-Consideramos la adecuación de la información financiera y de otra información

proporcionada al Grupo para permitir el cumplimiento de sus obligaciones de
información, observando que el Grupo completó una revisión apropiada en
relación con la información reportada.

- Hemos proporcionado instrucciones a los auditores independientes de

PETROLOK, quienes han informado de acuerdo con nuestro calendario e
instrucciones.

Conclusión -

Basándonos en nuestros procedimientos, estamos convencidos de que se

cumplen los criterios de las NIIF-UE con respecto a PETROLOK y que el
impacto de las sanciones existentes en este momento no impide el ejercicio de
una influencia significativa por parte del Grupo.

17
 6) Efectuar un modelo de comunicación de los hallazgos
significativos de la auditoría y decidir en qué momento se debe
efectuar dicha comunicación.

De acuerdo con la NIA-ES 260, hay que comunicar los hallazgos

significativos a los RGE. A continuación se muestra un modelo
orientativo.

Comunicación de los hallazgos significativos de la auditoría

EL SABER, S.A.

1 de abril de 20X1

Estimados miembros del comité de auditoría y resto de componentes del consejo de

administración:

Los asuntos planteados en esta comunicación tienen el origen en nuestra auditoría

18
de los estados financieros y se relacionan con asuntos que creemos es necesario
traer a su atención.

Hemos terminado sustancialmente nuestra auditoría de los estados financieros de

EL SABER, S.A. de acuerdo con las Normas Técnicas de Auditoría aplicables en
España (NIA-ES). Esperamos publicar nuestro informe de auditoría con fecha de 9
de abril de 20X1 en cuanto tengamos la carta de manifestaciones firmada por parte
de Uds.

Nuestra auditoría se desempeñó para obtener seguridad razonable de si los estados

financieros están libres de incorrecciones materiales. No es posible una seguridad
absoluta debido a las limitaciones inherentes de una auditoría y del control interno,
que dan como resultado el riesgo inevitable de que puedan no detectarse algunas
incorrecciones materiales.

Al planificar nuestra auditoría, consideramos el control interno sobre la información

financiera para determinar la naturaleza, momento de realización y extensión de los
procedimientos de auditoría. Sin embargo, una auditoría de los estados financieros
no proporciona seguridad sobre la operación efectiva del control interno en EL
SABER, S.A. Si en el curso de nuestra auditoría llegan a nuestra atención ciertas
deficiencias en control interno, éstas se reportarán a Uds., tal y como se efectuará
en la comunicación de deficiencias significativas de control interno.

Debido a que el fraude es deliberado, hay siempre riesgos de que puedan existir
incorrecciones materiales, fraude, y otros actos ilegales y no ser detectados por
nuestra auditoría de los estados financieros.

Es importante que los responsables del gobierno de la entidad conozcan que las
Normas Técnicas de Auditoría (NIA-ES) no requieren que diseñemos
procedimientos con el propósito de identificar asuntos suplementarios para
comunicar a los responsables del gobierno de la entidad. En consecuencia, una
auditoría no debe generalmente identificar todos esos asuntos.

19
Esta comunicación se prepara únicamente para información de los responsables del
gobierno de la entidad y no tiene ningún otro propósito. No aceptamos ninguna
responsabilidad por el uso de esta comunicación por terceros.

Una vez finalizado nuestro trabajo de auditoría, por medio de la siguiente

comunicación les informamos de los principales hallazgos que, bajo nuestro criterio,
hay que destacar:

Opinión sobre cuestiones significativas sobre políticas contables

(rellenar)
Dificultades significativas encontradas en la auditoría
(rellenar)
Cuestiones discutidas con la dirección y evidencia que le ha sido solicitada
(rellenar)
Circunstancias que pueden afectar al informe de auditoría
A continuación, se mencionan aquellas salvedades y otros aspectos que pueden
incidir en el informe de auditoría. […] En relación con las cuestiones clave de
auditoría propuestas para el informe, Uds. han tenido conocimiento de las
mismas durante la realización de nuestro trabajo, en base a las
comunicaciones efectuadas, y la comunicación requerida y que en definitiva,
han centrado gran parte de nuestro trabajo. A continuación, en el borrador del
informe de auditoría, se detallan todas y cada una de las cuestiones clave de
auditoría.
(Incluir el borrador del informe)
Atentamente,
Olivia N. – AUDTORES INTERESTELARES

7) ¿Cómo afectan los requerimientos de ética en relación con los

auditores del componente PETROLOK?

En el caso de auditorías de grupos en los que hay múltiples fuentes de

requerimientos de ética aplicables, incluidos los que se refieren a la
independencia, la mención de la jurisdicción en el informe de auditoría

20
normalmente corresponde a los requerimientos de ética que son aplicables al
equipo del encargo del grupo. Esto es así porque, en la auditoría de un grupo,
los auditores de los componentes también están sujetos a los requerimientos
de ética aplicables a la auditoría del grupo. Por lo tanto, aplicarían los
requerimientos de ética de España.

Se considerarán requerimientos de independencia y ética aplicables los

establecidos en el artículo 2.3, la sección 2ª del capítulo III (Título I) y la
sección 3ª del capítulo IV (Título I) de la LAC y en su normativa de desarrollo.

8) Rellenar el informe de auditoría, centrándonos estrictamente en el

párrafo de cuestiones clave de la auditoría.

Vamos a ceñirnos estrictamente a la sección que nos interesa, tomando como

ejemplo una de las KAM:

Cuestiones clave de la auditoría

Las cuestiones clave de la auditoría son aquellas cuestiones que, según
nuestro juicio profesional, han sido de la mayor significatividad en nuestra
auditoría de las cuentas anuales del periodo actual. Estas cuestiones han
sido tratadas en el contexto de nuestra auditoría de las cuentas anuales en
su conjunto, y en la formación de nuestra opinión sobre éstas, y no
expresamos una opinión por separado sobre esas cuestiones.
Presiones para cumplir con los presupuestos-
Durante los últimos dos años, en relación con la rama de automoción del
Grupo ha publicado una serie de revisiones de estimaciones de ingresos y
beneficios, con una tendencia general decreciente en los resultados y
beneficios y se han producido decrecimientos significativos asociados en el
precio de las acciones del Grupo.
Se dieron instrucciones claras a la Dirección y a los altos ejecutivos
financieros en varias ocasiones con objeto de evadir la presión para cumplir

21
con los pronósticos en la preparación de los resultados financieros y
gestionar cómo esta presión podría afectar al personal del Grupo en sentido
más amplio.
No obstante, la continua presión y los incentivos para que la Dirección
cumpla con las últimos presupuestos aumenta el riesgo inherente de
manipulación de los estados financieros del Grupo. Los resultados
financieros son sensibles a estimaciones y juicios significativos,
particularmente en lo que se refiere a los ingresos y costes asociados con los
contratos a largo plazo, y hay una amplia gama de resultados aceptables de
los mismos que podrían dar lugar a diferentes niveles de beneficios e
ingresos.
La importancia del riesgo ha aumentado marginalmente debido a las
revisiones de los presupuestos emitidas durante el año, al continuo deterioro
de las perspectivas de negocio a corto plazo y a la incidencia de elementos
individualmente significativos que afectan al beneficio.
Para responder a este riesgo, hemos efectuado los siguientes
procedimientos:
-Hemos extendido nuestras investigaciones para evaluar si los juicios y
estimaciones mostraban sesgos inconscientes o si la dirección había tomado
acciones sistemáticas para manipular los resultados reportados.
-Hemos comparado los resultados con los pronósticos las variaciones con un
mayor nivel de detalle basándonos en nuestra comprensión de los factores
que afectan el desempeño del negocio, habiendo sido corroborados con
datos externos cuando ha sido posible.
-Finalmente, hemos aplicado un mayor nivel de escepticismo a lo largo de la
auditoría aumentando la participación del personal del equipo senior de
auditoría, prestando especial atención a los procedimientos de auditoría
diseñados para evaluar si los ingresos y los costes han sido reconocidos en
el período contable correcto, así como si el análisis de segmentos ha sido
adecuadamente preparado.
En conclusión, nuestras pruebas no identificaron indicación alguna de
manipulación de los resultados. Consideramos que el grado de

22
prudencia/optimismo adoptado en las estimaciones es en general
equilibrado.

9) Indicar de qué modo afectan las KAM/AMRA a la carta de

manifestaciones de la dirección y a la comunicación de debilidades
significativas.

En relación con los modelos y estructura que ya conocemos, no se han

producido modificaciones en las NIA-ES ni siquiera en las conforming
amendments que, como sabemos, no han sido adaptadas para España.

10)¿Cómo podemos documentar las KAM/AMRA en los papeles de

trabajo?

El auditor incluirá en la documentación de auditoría:

(a) las cuestiones que han requerido una atención significativa del
auditor, y el fundamento del auditor para determinar si cada una de
esas cuestiones es o no una cuestión clave de la auditoría;

(b) el fundamento del auditor para determinar que no existen cuestiones

clave de la auditoría que se deben comunicar en el informe de
auditoría o que las únicas cuestiones clave de la auditoría que se
deben comunicar son las cuestiones tratadas en el apartado 15 de la
NIA-ES 701 (salvedades o incertidumbre material por empresa en
funcionamiento).

(c) en su caso, el fundamento del auditor para determinar que una

cuestión que es una cuestión clave de la auditoría no se comunique
en el informe de auditoría.
Por ejemplo:

23
Cliente: Grupo EL SABER y Sociedades Dependientes
Fecha: 31-12-X0
Asunto: Cuestiones clave de la auditoría

A continuación se exponen aquellas cuestiones que han requerido una

“ATENCIÓN SIGNIFICATIVA” del auditor y que finalmente han sido consideradas
como Cuestiones clave de la auditoría, al ser de la mayor significatividad.

1) Estimaciones sobre la rentabilidad futura

En el balance de situación del Grupo nos encontramos con los siguientes

elementos: activos por impuestos diferidos por 1.000.000 u.m., fondo de
comercio por comercio por 5.000.000 u.m., y otros activos intangibles por
200.000 u.m. La contabilización de dichos activos está basada en la
rentabilidad futura del Grupo.

Además, durante el año, se ha registrado un deterioro del fondo de

comercio por 500.000 u.m., provenientes del segmento agrícola, como
consecuencia de una reestructuración dentro del Grupo, de forma que se
han visto afectados los beneficios futuros. Las cuentas anuales recogen
con detalle los juicios y estimaciones relacionados con estas partidas.

La estimación de la rentabilidad futura requiere la aplicación de

importantes juicio por la dirección teniendo en cuenta las incertidumbres
que existen en los mercados en los que opera el Grupo y los cambios que
se esperan en un futuro previsible como consecuencia de una cambiante
regulación, de la cual la delimitación es lo más significativo.

Los juicios clave hechos por la dirección incluyen la estimación futura de

ganancias fiscales, el crecimiento a largo plazo y las tasas de descuento.
La sensibilidad de estos juicios clave y su efecto sobre el valor en libros
del valor del fondo de comercio se ha puesto de manifiesto en la Nota 10
de las cuentas anuales consolidadas y las bases de los activos por
impuestos diferidos se ha reflejado en la Nota 15 de las cuentas anuales
consolidadas.

Dado el riesgo evidente y el fuerte impacto de una incorrección material en

los estados financieros, hemos considerado que se trata de uno de los
“aspectos más relevantes de la auditoría”, dado el trabajo y las
comunicaciones con el comité de auditoría y, por extensión, al consejo de
administración (WP X.X). Entre las pruebas de trabajo realizadas al
respecto tenemos:

24
 -Hemos comprobado el diseño y la efectividad operativa de los controles
clave sobre la preparación y examen de los presupuestos y previsiones
del Grupo (WP Y.Y.)

-Para cada unidad generadora de efectivo con importes materiales de

fondo de comercio, hemos efectuado una evaluación crítica de las
previsiones de flujo de efectivo y la idoneidad de los otros supuestos clave
utilizados, incluyendo las tasas de crecimiento y tasas de descuento (WP
Z.Z).

-Con el apoyo de nuestros expertos en fiscalidad, hemos evaluado

críticamente la estimación de las ganancias fiscales futuras utilizadas para
calcular el nivel de los activos por impuestos diferidos reconocidos en el
balance de situación, considerando los últimos cambios en legislación
fiscal en España (WP V.V).

-Hemos comparado los supuestos de la Dirección acerca de las tasas de

crecimiento y las tasas de descuento con el promedio del sector, con
aquellos utilizados por organizaciones afines y otras mediciones
económicas, teniendo en cuenta hipótesis sobre alternativas razonables
(WP A.A.).

-Finalmente, hemos comprobado las previsiones de ganancias del Grupo,

comparando las previsiones con la experiencia pasada, y evaluado si la
previsión es un reflejo de los planes comprometidos del Grupo (WP R.R.).

Ahora se expondrán aquellas cuestiones que han requerido la “ATENCIÓN

SIGNIFICATIVA” del auditor, pero que finalmente han sido descartadas como
Aspectos más relevantes de la auditoría, al no ser consideradas como cuestiones
de la mayor significatividad.

(exponer en caso de que las hubiera)

11)Efectuar el informe de auditoría en el caso en que se produzca:

a. Una opinión con salvedades, por falta de información en el

caso de empresa en funcionamiento, pues el auditor entiende

25
 que hay una incertidumbre material y no se detallan los
planes de la dirección.

En aquellos casos en que haya opiniones con salvedades (que de por sí son
KAM/AMRA) también se puede exponer otras KAM/AMRA:

Cuestiones clave de la auditoría

Las cuestiones clave de la auditoría son aquellas cuestiones que, según

nuestro juicio profesional, han sido de la mayor significatividad en nuestra
auditoría de las cuentas anuales del periodo actual. Estas cuestiones han
sido tratadas en el contexto de nuestra auditoría de las cuentas anuales en
su conjunto, y en la formación de nuestra opinión sobre éstas, y no
expresamos una opinión por separado sobre esas cuestiones.

Además de la cuestión descrita en la sección Fundamento de la opinión con

salvedades, hemos determinado que las cuestiones que se describen a
continuación son las cuestiones clave de la auditoría que se deben
comunicar en nuestro informe.

(Y AQUÍ SE EXPONEN EL RESTO DE KAM)

b. Una opinión con salvedades, por falta de información en el

caso de empresa en funcionamiento, pues el auditor entiende
que hay una incertidumbre material y no se detallan los

26
 planes de la dirección, y el auditor entiende que dicha
salvedad es la única KAM bajo su juicio profesional.

También puede ocurrir que el auditor, al existir una salvedad, decida que en el
informe de auditoría no hay más KAM, puesto que la salvedad por sí misma es
una KAM. En ese caso la redacción de esta sección sería tal y como figura a
continuación:

Cuestiones clave de la auditoría

Las cuestiones clave de la auditoría son aquellas cuestiones que, según

nuestro juicio profesional, han sido de la mayor significatividad en nuestra
auditoría de las cuentas anuales del periodo actual. Estas cuestiones han
sido tratadas en el contexto de nuestra auditoría de las cuentas anuales en
su conjunto, y en la formación de nuestra opinión sobre éstas, y no
expresamos una opinión por separado sobre esas cuestiones.

Excepto por la cuestión descrita en la sección Fundamento de la opinión con

salvedades, hemos determinado que no existen otras cuestiones clave de la
auditoría que se deban comunicar en nuestro informe.

(Y AQUÍ SE EXPONEN EL RESTO DE KAM)

c. Una opinión denegada, al no haber la empresa dado el

soporte justificativo necesario de la rentabilidad futura
prevista en relación con los activos por impuestos diferidos,
fondo de comercio e intangibles.

El artículo 10.2.c) del Reglamento (UE) nº 537/2014, así como el artículo 5.1.c)
de la LAC, exigen incluir en el informe de auditoría determinada información

27
sobre los riegos considerados más significativos de la existencia de
incorrecciones materiales. La aplicación de esta norma NIA-ES 701 permite dar
cumplimiento a lo exigido en las citadas disposiciones legales. En España, en
ambos casos, al exigirse incluir en el informe de auditoría determinada
información sobre los riesgos más significativos de la existencia de
incorrecciones materiales considerados en la auditoría, debe mantenerse en
todo caso la sección a este respecto aun cuando se emita un informe con
opinión denegada, sin que resulte de aplicación lo previsto en el último párrafo
del apartado 5 de la NIA 701.

Por lo tanto, quedará redactada así:

Cuestiones clave de la auditoría

Las cuestiones clave de la auditoría son aquellas cuestiones que, según

nuestro juicio profesional, han sido de la mayor significatividad en nuestra
auditoría de las cuentas anuales consolidadas del periodo actual. Estas
cuestiones han sido tratadas en el contexto de nuestra auditoría de las
cuentas anuales consolidadas en su conjunto, y en la formación de nuestra
opinión sobre éstas, y no expresamos una opinión por separado sobre esas
cuestiones.

Excepto por la cuestión descrita en la sección Fundamento de la opinión

denegada, hemos determinado que no existen otras cuestiones clave de la
auditoría que se deban comunicar en nuestro informe.

28