MATEMATICA FINANCIERA

SEMANA 1

Kaomy Rojas
18-08-2023
Ingeniería en RRHH
DESARROLLO
Usted tiene una empresa dedicada a la exportación de frutas de temporada. En este sentido, ha
conocido y hecho negocios con un importante grupo de agricultores de la VII Región del Maule.

Pedro es un pequeño agricultor que, debido a una mala cosecha de frambuesas ha tenido serios
problemas para cumplir con sus obligaciones financieras, es por lo anterior, y con el fin de pagar los
sueldos a las temporeras y trabajadores, que ha recurrido a usted para solicitar su apoyo financiero. Él
necesita un préstamo a un año plazo (hasta su próxima cosecha). Usted evalúa la situación y accede al
préstamo, sin embargo, considera un interés de un 10%.

Pedro no está muy al tanto de lo que significa este interés, por lo que usted decide explicarle
claramente los factores que afectan el valor del dinero en el tiempo y el porqué del cobro de este
interés.

Aprovechando la instancia y con el fin de aclarar aún más el concepto de interés, le explica las
definiciones de interés simple e interés compuesto.

Finalmente, y con el fin de transmitir su experiencia, decide asesorarlo respecto de lo que significa el
concepto spread bancario.

Si contextualizamos la situación al sistema financiero, todo préstamo en dinero significa un interés

siempre que este sea flexible y sin excesos. El tiempo es un factor fundamental y decisivo al momento de
fijar el valor de un capital, para quien presta el dinero y lo retira de su capital tiene claridad que su valor
se va depreciando (vale menos) con el transcurso del tiempo a causa de la inflación (alza sostenida de los
precios entre mas alta menor es el poder adquisitivo es decir el dinero) por ende incluir interés a un valor
prestado es con el objetivo de si se esta retirando monto de un capital personal debe tener un fin de
ganancia así como cuando depositamos dinero en una cuenta de ahorro por ejemplo, el objetivo es
obtener una retribución y darle valor al dinero que va perdiendo con el tiempo.

Los factores claves que afectan el valor del dinero en el tiempo se caracterizan en la Rentabilidad que es
donde obtenemos una rendición de un valor invertido en distintos factores en este caso un préstamo, la
Tasa de Inflación como mencionamos anteriormente se refiere a el alza que tienen los precios durante el
tiempo por ejemplo actualmente en nuestro País tenemos una inflación alta por ende con el mismo
ingreso adquisitivo compramos menos productos debido al alza de sus precios, esto se refiere a que el
dinero pierde valor. Y además existe El Riesgo de no recuperar un monto prestado o invertido y el
incumplimiento de esta cuando son a largo plazo.

El concepto de interés esta vinculado al precio del dinero y la ganancia que puede obtenerse de el
mediante prestamos o créditos, es decir, la cantidad de dinero adicional que recibimos o pagamos por un
dinero entregado o recibido y la retribución esta dirigida al emisor que entrega un monto desde su
capital.

Existen tipos de intereses como el:

  Interés Simple: Es el que considera interés solo sobre la cantidad original y no sobre los intereses
previamente ganados o devengados, es decir, que este interés se agrega solo al capital entregado
y durante todo el periodo que este se pague, es constante tenemos el capital (en este caso el
monto entregado + la tasa de interés (10%) + el periodo (1 año), es mas utilizado en estos casos
en prestamos menores a 1 año. En síntesis, este interés se paga periodo a periodo y esta
enfocado en la retribución de la entrega de dinero de un capital.
 Interés Compuesto: Lo que diferencia el interés compuesto del interés simple es que el
compuesto considera interés no solo sobre la cantidad original sino también sobre los intereses
ganados, es decir, este se acrecienta mas ya que cada vez que se liquida (se paga) los intereses
respetivos estos se suman a la base de cálculo, es decir, una reinversión de los intereses por parte
de quien presta el dinero lo que hace que su capital crezca más rápido si su objetivo es ser
inversionista este interés es más beneficioso no así para generar préstamos. Este tipo de interés
es mas utilizado en Tarjetas de Crédito, si el dinero no se retira ni se gasta este interés puede ser
factible siempre que sea a grandes plazos (+ 5 años). Es por ello que para quien recibe con este
tipo de interés debe liquidar a corto plazo ya que estos generan interés sobre interés y pareciera
no tener termino de pago por lo que no es recomendable para préstamos.

Finalmente, respecto al concepto de spread bancario para familiarizarlo y no ser tan técnicos en su
definición cuando hablamos de este concepto nos referimos a la diferencia entre una tasa de interés
activa (créditos y préstamos a clientes) y pasiva (lo que se paga al cliente por ej ganancias de los depósitos
a plazo) que utilizan las entidades financieras en sus procesos.

Es un margen de rentabilidad (ganancia) que obtienen los entes financieros y que se ocupan para cubrir
gastos internos y externos por ejemplo arriendos de infraestructura, recursos humanos, operacionales,
etc para su correcto funcionamiento. Es notable que las tasas de interés activas son mas altas que las
pasivas por ello su diferencia el margen que existe es la rentabilidad del ente financiero para permitir
desarrollarse

El spread significa margen entre mayor sea su margen entre sus intereses activos vs los pasivos mayor
rentabilidad tendrán los entes bancarios por ello que si la entrega de créditos y prestamos es mayor a lo
que egresa en pagos de intereses a depósitos o cuentas de ahorro mayor es la ganancia de los entes
bancarios en caso contrario que es lo que se vive actualmente donde han disminuido los créditos de
consumo por ejemplo menor es el margen de ganancia para darle continuidad operacional a las entidades
financieras.

El cobro de intereses se calcula mediante la aplicación de tasas de interés, es decir, a través del recargo
porcentual sobre el capital dado en préstamo por período de tiempo y representa el costo de usar el
dinero
REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS

IACC (2018). Introducción a las matemáticas financieras. Matemática Financiera.

Semana 1
Certus ¿Qué es el spread bancario?. Recuperado de: https://www.certus.edu.pe/blog/que-es-spread-
bancario/

Tenpo Interés Compuesto: Qué Es, Fórmula y Cómo se Calcula, https://tenpo.cl/blog/inclusion-

financiera/interes-compuesto/

Higo, Interés simple ¿Qué es y cómo se calcula?, https://higo.io/blog/educacion/interes-simple-que-es-y-

como-se-calcula/

CEUPE, Factores que afectan el valor del dinero en el tiempo, https://www.ceupe.com/blog/factores-que-

afectan-el-valor-del-dinero-en-el-tiempo.html#:~:text=Elementos%20que%20afectan%20al%20valor
%20del%20dinero&text=Rentabilidad%3A%20obtener%20un%20rendimiento%20de,no%20recuperar
%20el%20dinero%20invertido.