TECNOLOGÍA

TECNOLÓGICO UNIVERSITARIO "RUMIÑAHUI"

TECNOLOGÍA SUPERIOR UNIVERSITARIA EN ADMINISTRACIÓN Y GESTIÓN COMERCIAL

PRÉSTAMOS Y FINANCIAMIENTO

EVALUACIÓN SEGUNDO PARCIAL

TNLGO.ÁLAVA DE LA CRUZ ANGEL BACILIO

TNLGO.APUNTE PINO JOSÉ EMILIO
TNLGA.SANDOVAL CHICAIZA MAYRA ALEJANDRA

ING. WILMAN BRAVO

L5-HOM-A

CICLO I
2023-2023
 DATOS Y VARIABLES
DETALLE

Nombre del proyecto SABOR MANABA

Actividad: Restaurantes, Cevicherías,Venta de comidas incluso para

Tipo de proyecto:

# De meses de capital de trabajo:

% Incremento anual unidades vendidas

% IPC Ingresos y Costos

% IPC Gastos

% Financiamiento de la Inversión inicial

% Participación a empleados
Régimen tributario (Para aplicar tarifa I. Rta.
Tasa de descuento (Evaluación del proyecto)
OS Y VARIABLES
INDICE

SABOR MANABA 1.- Inversión inicial

herías,Venta de comidas incluso para2.- Ingresos

llevar

3.- Costos
4.5 4.- Gastos
5% 5.- Financiamiento
4% 6.- Resultados
8% 7.- Balance General

55% 8.- Flujo de caja

15% 9.- Evaluación financiera
G. P. NATURAL G. P. NATURAL

RIMPE 22% G. P. NATURAL

12% Aplicar
1.- Inversión inicial Llenar el detalle de activos en la hoja de anexos)

DETALLE
1.- Presupuesto de inversión
1.1 Inversión en activos fijos
a) Activos fijos no depreciables (Terrenos)
# Item. Categoría % V. Rescate C. Total V. Rescate Vida Útil
1 Terrenos 0% - N/A
Totales - -

b) Activos fijos depreciables (Inmuebles, maquinaria, vehículos, equipos de computación) (Revis

# Item. Categoría % V. Rescate C. Total V. Rescate Vida Útil (
1 Inmuebles 0% - - 20
2 Maquinaria 0% 2,550.00 - 10
3 Muebles 0% 1,229.00 - 10
4 Vehículos 0% 10,000.00 - 5
5 Eq. Computo 0% 1,780.00 - 3
6 Otros 1 0% - - -
Totales 15,559.00 -

1.2 Inversión en Intangibles

# Item. Categoría Años a amortizar C. Total V. Rescate % V. Resca
1 G. Constitución 1 223.00 - 0%
2 Preoperativos 1 50.00 - 0%
3 Software 5 500.00 - 0%
4 Otros 1 -
5 Otros 2
6 Otros 3

Totales 773.00 -

RESUMEN
1.- Presupuesto de inversión
1.1 Inversión en activos fijos
Detalle de los activos Inversión
a) Activos fijos no depreciables 0.00
b) Activos fijos depreciables 15,559.00
Totales 15,559.00

1.2 Inversión en Intangibles

Detalle de los activos Inversión
Amortizables 773.00
Totales 773.00

1.3 Capital de trabajo

Detalle Valor mensual
Costos 10,091.00
Gastos Adm y Ventas 6,248.15
Total costo y gastos (mensuales) 16,339.15
Total Capital de trabajo previsto 73,526.18
Resumen Inversión Inicial
Detalle Valores
1.1 Inversión en activos fijos 15,559.00
1.2 Inversión en Intangibles 773.00
1.3 Capital de trabajo 73,526.18
(=) Total Inversión 89,858.18
(-) Financiamiento 49,422.00
(=) Inversión Neta 40,436.18
hoja de anexos)

# Años
Dep. Anual 1 2 3 4 5 Totales
- - - - - - -
- - - - - - -

de computación) (Revisar anexo)

Dep. Anual 1 2 3 4 5 Totales
- - - - - - -
255.00 255.00 255.00 255.00 255.00 255.00 1,275.00
122.90 122.90 122.90 122.90 122.90 122.90 614.50
2,000.00 2,000.00 2,000.00 2,000.00 2,000.00 2,000.00 ###
593.33 593.33 593.33 593.33 - - 1,780.00
- - - - - - -
2,971.23 2,971.23 ### ### ### ### ###

Am. Anual 1 2 3 4 5 Totales

223.00 223.00 - - - - 223.00
50.00 50.00 - - - - 50.00
100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 500.00

373.00 373.00 100.00 100.00 100.00 100.00 773.00

3,344.23 6,415.47 9,486.70 ### ###
1. Anexo Activos Fijos
1.1 Detalle de activos fijos
# Item Cantidad Detalle P. Unitario P. Total Terrenos Inmuebles Maquinaria Muebles Vehículos Eq. Computo Otros 1 Totales
1 12 Mesas 25.00 300.00 300.00 300.00
2 48 Sillas 8.00 384.00 384.00 384.00
3 50 Platos Hondos 2.50 125.00 125.00 125.00
4 50 Platos Llanos 3.00 150.00 150.00 150.00
5 50 Cevicheras 1.50 75.00 75.00 75.00
6 15 Saleros 1.00 15.00 15.00 15.00
7 60 Juego de cubiertos 3.00 180.00 180.00 180.00
8 1 Automóvil 10,000.00 10,000.00 10,000.00 10,000.00
9 2 Refrigeradoras 500.00 1,000.00 1,000.00 1,000.00
10 1 Horno 200.00 200.00 200.00 200.00
11 2 Microondas 200.00 400.00 400.00 400.00
12 2 Extractor de Jugo 150.00 300.00 300.00 300.00
13 2 Licuadoras 75.00 150.00 150.00 150.00
14 2 Cocinas Industriales 250.00 500.00 500.00 500.00
15 1 Computador 500.00 500.00 500.00 500.00
16 1 Datafast 750.00 750.00 750.00 750.00
17 1 -
18 1 Telefono fijo 30.00 30.00 30.00 30.00
19 1 Teléfono Celular 500.00 500.00 500.00 500.00
Totales 15,559.00 - - 2,550.00 1,229.00 10,000.00 1,780.00 - 15,559.00

1.2 Detalle de intangibles

# Item Cantidad Detalle P. Unitario P. Total G. Constitución Preoperativos Software Otros 1 Otros 2 Otros 3 Otros 4 Totales
1 1 Patente 12 12.00 12.00 12.00
2 1 Programa Contable 500 500.00 500.00 500.00
3 1 Registro de la marca 208 208.00 208.00 208.00
4 1 Botiquín y Extintor 50 50.00 50.00 50.00
5 1 Permiso de Bomberos 3 3.00 3.00 3.00
6
7
Totales 773.00 223.00 50.00 500.00 - - - - 773.00
2.- Ingresos
# Detalle Proyección mensual
Anual
Item Producto / Servicio Cantidad P. Unitario Mensual
1 Encebollado 900 3.50 3,150.00 37,800.00
2 Ceviche de camarón 500 8.00 4,000.00 48,000.00
3 Ceviche de Concha 300 10.00 3,000.00 36,000.00
4 Pargo Frito 180 10.00 1,800.00 21,600.00
5 Ceviche Sabor Manaba 300 10.00 3,000.00 36,000.00
6 Encebollado Mixto 290 8.00 2,320.00 27,840.00
7 Sopa de Cangrejo 150 11.00 1,650.00 19,800.00
8 - -
9 - -
10 - -
11 - -
12 - -
13 - -
14 - -
15 - -
16 - -
17 - -
18 - -
19 - -
20 - -
Total ingresos ingresos proyectados 18,920.00 227,040.00
3.- Costos (producto o servicio)
# Detalle Costo del producto / Servicio (Costo unitario
Total Proyección mensual Costo
Item Productos y/o servicios MaterialesMano de obraIndirectos costo Cantidad C. mensual Anual Materiale MO Indirectos
1 Encebollado 0.95 0.47 0.16 1.58 900.00 1,417.50 17,010.00 1.58 0.95 0.4725 0.1575
2 Ceviche de camarón 2.64 1.32 0.44 4.40 500.00 2,200.00 26,400.00 4.40 2.64 1.32 0.44
3 Ceviche de Concha 3.30 1.65 0.55 5.50 300.00 1,650.00 19,800.00 5.50 3.30 1.65 0.55
4 Pargo Frito 3.30 1.65 0.55 5.50 180.00 990.00 11,880.00 5.50 3.30 1.65 0.55
5 Ceviche Sabor Manaba 3.30 1.65 0.55 5.50 300.00 1,650.00 19,800.00 5.50 3.30 1.65 0.55
6 Encebollado Mixto 2.64 1.32 0.44 4.40 290.00 1,276.00 15,312.00 4.40 2.64 1.32 0.44
7 Sopa de Cangrejo 3.63 1.82 0.61 6.05 150.00 907.50 10,890.00 6.05 3.63 1.815 0.605
8 - - -
9 - - - -
10 - - - -
11 - - - -
12 - - - -
13 - - - -
14 - - - -
15 - - - -
16 - - - -
17 - - - -
18 - - - -
19 - - - -
20
23 - - - -
Costo Total 10,091.00 121,092.00
4.- Gastos de administración y ventas
Item Rubro V Mensual Anual
1 Sueldos + Beneficios $ 5,060.41 ###
2 Arriendo $ 500.00 $ 6,000.00
3 Energía Eléctrica $ 40.00 $ 480.00
4 Teléfono $ 10.00 $ 120.00
5 Internet $ 27.00 $ 324.00
6 Agua $ 20.00 $ 240.00
7 Gas $ 12.00 $ 144.00
8 Publicidad $ 15.00 $ 180.00
9 $ -
10 $ -
11 $ -
12 $ -
13 $ -
14 $ -
15 Imprevistos (10%) $ 563.74 $ 6,764.89
Totales $ 6,248.15 ###
5.- Financiamiento
Monto a financiar: 49,422.00
Tasa: 15%
Nro. Años (Máximo 5 años) 5
Total períodos 60
Períodos de gracia 6
Total períodos a amortizar 54
Valor dividendo $ 1,264.10
Valor Intereses 22,545.84

Detalle de la amortización
Concepto Año 01 Año 02 Año 03 Año 04 Año 05 Totales
Pago Capital 4,001.15 8,955.13 10,394.70 12,065.70 14,005.32 49,422.00
Pago Interes 7,290.08 6,214.03 4,774.45 3,103.45 1,163.84 22,545.84
Dividendo ### 15,169.15 ### ### 15,169.15 71,967.84

Nro. Cuota C. Inicial Interés Capital Dividendo C. Final

0 49,422.00 - - - 49,422.00 -
1 49,422.00 617.77 - - 49,422.00
2 49,422.00 617.77 - - 49,422.00
3 49,422.00 617.77 - - 49,422.00
4 49,422.00 617.77 - - 49,422.00
5 49,422.00 617.77 - - 49,422.00
6 49,422.00 617.77 - - 49,422.00
7 49,422.00 617.77 646.32 1,264.10 48,775.68
8 48,775.68 609.70 654.40 1,264.10 48,121.28
9 48,121.28 601.52 662.58 1,264.10 47,458.70
10 47,458.70 593.23 670.86 1,264.10 46,787.83
11 46,787.83 584.85 679.25 1,264.10 46,108.59
12 46,108.59 576.36 687.74 1,264.10 45,420.85
13 45,420.85 567.76 696.34 1,264.10 44,724.51
14 44,724.51 559.06 705.04 1,264.10 44,019.47
15 44,019.47 550.24 713.85 1,264.10 43,305.62
16 43,305.62 541.32 722.78 1,264.10 42,582.84
17 42,582.84 532.29 731.81 1,264.10 41,851.03
18 41,851.03 523.14 740.96 1,264.10 41,110.07
19 41,110.07 513.88 750.22 1,264.10 40,359.85
20 40,359.85 504.50 759.60 1,264.10 39,600.26
21 39,600.26 495.00 769.09 1,264.10 38,831.16
22 38,831.16 485.39 778.71 1,264.10 38,052.46
23 38,052.46 475.66 788.44 1,264.10 37,264.02
24 37,264.02 465.80 798.30 1,264.10 36,465.72
25 36,465.72 455.82 808.27 1,264.10 35,657.45
26 35,657.45 445.72 818.38 1,264.10 34,839.07
27 34,839.07 435.49 828.61 1,264.10 34,010.46
28 34,010.46 425.13 838.97 1,264.10 33,171.49
29 33,171.49 414.64 849.45 1,264.10 32,322.04
30 32,322.04 404.03 860.07 1,264.10 31,461.97
31 31,461.97 393.27 870.82 1,264.10 30,591.15
32 30,591.15 382.39 881.71 1,264.10 29,709.44
33 29,709.44 371.37 892.73 1,264.10 28,816.71
34 28,816.71 360.21 903.89 1,264.10 27,912.83
35 27,912.83 348.91 915.19 1,264.10 26,997.64
36 26,997.64 337.47 926.63 1,264.10 26,071.02
37 26,071.02 325.89 938.21 1,264.10 25,132.81
 38 25,132.81 314.16 949.94 1,264.10 24,182.87
39 24,182.87 302.29 961.81 1,264.10 23,221.06
40 23,221.06 290.26 973.83 1,264.10 22,247.23
41 22,247.23 278.09 986.01 1,264.10 21,261.22
42 21,261.22 265.77 998.33 1,264.10 20,262.89
43 20,262.89 253.29 1,010.81 1,264.10 19,252.08
44 19,252.08 240.65 1,023.45 1,264.10 18,228.64
45 18,228.64 227.86 1,036.24 1,264.10 17,192.40
46 17,192.40 214.90 1,049.19 1,264.10 16,143.21
47 16,143.21 201.79 1,062.31 1,264.10 15,080.90
48 15,080.90 188.51 1,075.58 1,264.10 14,005.32
49 14,005.32 175.07 1,089.03 1,264.10 12,916.29
50 12,916.29 161.45 1,102.64 1,264.10 11,813.64
51 11,813.64 147.67 1,116.43 1,264.10 10,697.22
52 10,697.22 133.72 1,130.38 1,264.10 9,566.84
53 9,566.84 119.59 1,144.51 1,264.10 8,422.33
54 8,422.33 105.28 1,158.82 1,264.10 7,263.51
55 7,263.51 90.79 1,173.30 1,264.10 6,090.21
56 6,090.21 76.13 1,187.97 1,264.10 4,902.24
57 4,902.24 61.28 1,202.82 1,264.10 3,699.42
58 3,699.42 46.24 1,217.85 1,264.10 2,481.57
59 2,481.57 31.02 1,233.08 1,264.10 1,248.49
60 1,248.49 15.61 1,248.49 1,264.10 (0.00)
Totales 22,545.84 ### ###
6.- Resultados
5.- Estado de Resultados Proyectados
DETALLE Año 01 Año 02 Año 03
Ventas 227,040.00 247,927.68 270,810.41
(-) Costo de ventas / Insumos 121,092.00 132,291.18 144,492.44
(=) Utilidad Bruta en Ventas 105,948.00 115,636.50 126,317.97

(-) Gastos Administrativos y ventas 74,977.81 80,976.04 87,454.12

(-) Depreciaciones y amortizaciones 3,344.23 3,071.23 3,071.23
(-) Gastos Financieros 7,290.08 6,214.03 4,774.45
(=) Utilidad operativa 20,335.88 25,375.20 31,018.17
(-) 15% Participacion empleados 3,050.38 3,806.28 4,652.73
(=) Utilidad despues de utilidades 17,285.50 21,568.92 26,365.44
(-) Impuesto a la renta (*) 3,338.32 3,756.07 4,213.73
(=) Utilidad Neta 13,947.18 17,812.85 22,151.71

(*) Tarifa de Impuesto a la renta a aplicar:

Año 04 Año 05 Totales
295,715.30 322,944.92 ###
157,813.47 172,352.56 728,041.65
137,901.83 150,592.36 636,396.66

94,450.45 102,006.49 439,864.90

2,477.90 2,477.90 14,442.50
3,103.45 1,163.84 22,545.84
37,870.03 44,944.14 159,543.41
5,680.50 6,741.62 23,931.51
32,189.52 38,202.52 135,611.90
4,711.83 5,256.42 21,276.37
27,477.70 32,946.10 114,335.53
7.- Balance General

Año 0 Año 01

ACTIVO CORRIENTE 73,526.18 86,816.44

Caja - bancos - 13,290.26
Cuentas por cobrar -
INVENTARIOS -
Otros activos corrientes 73,526.18 73,526.18
ACTIVO NO CORRIENTE 16,332.00 12,987.77
ACTIVOS FIJOS 15,559.00 15,559.00
ACTIVOS INTANGIBLES 773.00 773.00
(-) DEPRECIACION Y AMORTIZACIÓN ACUMULADA - (3,344.23)
OTROS ACTIVOS -
TOTAL ACTIVOS 89,858.18 99,804.21

PASIVO CORRIENTE - -
CUENTAS POR PAGAR PROVEEDORES (HASTA A 1 AÑO) - -
OBLIGACIONES LABORALES POR PAGAR -
OBLIGACIONES FISCALES POR PAGAR -
CRÉDITO CON BANCOS O COOPERATIVAS (HASTA 1 AÑO) - -
OTRAS CUENTAS POR PAGAR (HASTA 1 AÑO) - -
PASIVO NO CORRIENTE 49,422.00 45,420.85
CUENTAS POR PAGAR (MÁS DE 1 AÑO) - -
CRÉDITO CON BANCOS O COOPERATIVAS (MÁS DE 1 AÑO) 49,422.00 45,420.85
OTRAS CUENTAS POR PAGAR (MÁS DE 1 AÑO) - -
TOTAL PASIVO 49,422.00 45,420.85

PATRIMONIO 40,436.18 54,383.36

CAPITAL (APORTES) 40,436.18 40,436.18
RESULTADOS ACUMULADOS
RESULTADOS DEL PERÍODO - 13,947.18

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 89,858.18 99,804.21

- -
 Año 02 Año 03 Año 04 Año 05

98,745.39 113,573.64 131,463.53 152,882.22

25,219.21 40,047.46 57,937.35 152,882.22

73,526.18 73,526.18 73,526.18

9,916.53 6,845.30 4,367.40 1,889.50
15,559.00 15,559.00 15,559.00 15,559.00
773.00 773.00 773.00 773.00
(6,415.47) (9,486.70) (11,964.60) (14,442.50)

108,661.93 120,418.94 135,830.93 154,771.72

- - - -
- - - -

- - - -
- - - -
36,465.72 26,071.02 14,005.32 (0.00)
- - - -
36,465.72 26,071.02 14,005.32 (0.00)
- - - -
36,465.72 26,071.02 14,005.32 (0.00)

72,196.21 94,347.92 121,825.62 154,771.72

40,436.18 40,436.18 40,436.18 40,436.18
13,947.18 31,760.03 53,911.74 81,389.44
17,812.85 22,151.71 27,477.70 32,946.10

108,661.93 120,418.94 135,830.93 154,771.72

- - - -
8.- Flujo de caja
Concepto (+/-) Año 0 Año 1 Año 2
Ingresos + 227,040.00 247,927.68
Costo de Venta - 121,092.00 132,291.18
Gastos de Administración y Ventas - 74,977.81 80,976.04
Depreciaciones y amortizaciones - 3,344.23 3,071.23
Gastos financieros - 7,290.08 6,214.03
Impuestos - Utilidades - 6,388.70 7,562.35
Ganancias netas = 13,947.18 17,812.85
Depreciaciones y amortizaciones + 3,344.23 3,071.23
Costos de inversión - 89,858.18
Préstamo + 49,422.00 - -
Pago de capital - 4,001.15 8,955.13
Recuperación del capital de trabajo + - -
Valor de liquidación de activos + - -
Flujo de caja Neto = (40,436.18) 13,290.26 11,928.96
Flujo de caja acumulado = ### ### ###
 Año 3 Año 4 Año 5 Totales
270,810.41 295,715.30 322,944.92 ###
144,492.44 157,813.47 172,352.56 728,041.65
87,454.12 94,450.45 102,006.49 439,864.90
3,071.23 2,477.90 2,477.90 14,442.50
4,774.45 3,103.45 1,163.84 22,545.84
8,866.45 10,392.33 11,998.04 45,207.88
22,151.71 27,477.70 32,946.10 114,335.53
3,071.23 2,477.90 2,477.90 14,442.50
89,858.18
- - - 49,422.00
10,394.70 12,065.70 14,005.32 49,422.00
- - 73,526.18 73,526.18
- - - -
14,828.24 17,889.90 94,944.86 ###
(388.72) 17,501.17 ###
9.- Evaluación financiera
SOC / 22%

Tasa de descuento = 12% 12%

VAN = $ 56,737.88 $ 51,201.95

TIR = 42.91% 28.40%

COSTO BENEFICIO = $ 2.40 1.87